IQAM Research
IQAM Research ist ein wissenschaftlich ausgerichtetes Forschungsinstitut mit dem Ziel, den Wissenstransfer zwischen Praxis und akademischer Forschung zu verbessern.
Zentrale Aufgabe des IQAM Research ist die quantitative Forschung auf dem Gebiet der Kapitalmärkte und die Erstellung wissenschaftlicher Arbeiten in Kooperation mit Hochschulen und Partnern. Mittels moderner Methoden sollen Kapitalmarktphänomene empirisch untersucht, erklärt sowie grundsätzliche Fragestellungen der Kapitalanlage beantwortet werden. Die von Dr. Ulrich Neugebauer und Dr. Michael Wegener zusammen mit Johannes Behrens-Türk ins Leben gerufene Idee, aktuelle Forschungsprojekte und Kooperationen in einem Institut zu bündeln, wurde 2013 mit der Gründung des IQAM Research als Unternehmen der DekaBank in die Praxis umgesetzt.
12
Renommierte Autoren
6
Mitglieder im wissenschaftlichen Beirat
52
Publizierte Forschungsarbeiten
Herr Dr. Neugebauer ist als Geschäftsführer der Deka Investment GmbH für deren quantitative Produkte verantwortlich und seit über 15 Jahren in diesem Bereich bei der Deka tätig. Herr Dr. Wegener ist mit einer zweijährigen Unterbrechung seit 2004 bei der Deka Investment tätig und verantwortete die Abteilung Quantitative Produkte. Johannes Behrens-Türk ist Leiter Nachhaltigkeitsmanagement der DekaBank und verantwortet unter anderem die Wissenschaftsförderung.
Das IQAM Research bietet ein Forum für Wissenschaftler und Praktiker, aktuelle Themen zu diskutieren, sich an Forschungsprojekte zu beteiligen und eigene Ideen einzubringen.
Personen
Geschäftsführer
Dr. Ulrich Neugebauer
Lebenslauf
Dr. Ulrich Neugebauer kam 1998 als Fondsmanager zur Deka Investment GmbH. Zunächst war er dort im quantitativen Aktienmanagement tätig, wo er zuletzt die Asset-Allocation-Produkte verantwortete. Seit 1. Juli 2003 leitet er die Einheit „Quantitative Produkte“. Schwerpunkte seiner Tätigkeit sind die Entwicklung und Umsetzung quantitativer Anlagestrategien sowie Strukturierungen. Vor seiner Tätigkeit als Fondsmanager war der promovierte Physiker wissenschaftlicher Mitarbeiter am Lehrstuhl für Theoretische Physik der Universität Hannover. Er ist Autor zahlreicher Publikationen über statistische und numerische Fragestellungen der Physik. Der Geschäftsführung der Deka Investment GmbH gehört er seit dem 1. Januar 2008 an.
Dokumente
Johannes Behrens-Türk
Lebenslauf
Johannes Behrens-Türk verantwortet seit 2013 das Nachhaltigkeitsmanagement im Bereich Vorstandsstab & Kommunikation der DekaBank. Er ist seit 2001 bei der DekaBank und leitete bis 2012 die Einheit Interne Kommunikation & Medien. Der gelernte Bankkaufmann und Journalist kam über Sparkassen in Niedersachsen, Sachsen-Anhalt und dem Sparkassen- und Giroverband Hessen-Thüringen, wo er die Abteilung Information & Kommunikation in Erfurt leitete, zur DekaBank.
Dr. Michael Wegener
Lebenslauf
Dr. Michael Wegener leitet seit 2020 die Abteilung Quantitative Renten / Aktien nachdem er zuvor 2 Jahre außerhalb der Deka tätig war. Von 2014-2018 war er ebenfalls Abteilungsleiter Quantitative Renten / Aktien und von 2007-2014 leitete er die Gruppe Quantitative Renten . Er verantwortete die Entwicklung von Anlagestrategien und Risikomanagementsystemen, deren Umsetzung in Publikums- und Spezialfonds sowie die Betreuung institutioneller Anleger. Bis 2007 war Dr. Wegener Portfoliomanager und Analyst im Team Quantitative Asset Allokation/ Wertsicherungsstrategien. Er studierte Betriebswirtschaftslehre mit den Schwerpunkten Finanzwirtschaft und Statistik an der Universität Bielefeld, an der er auch promovierte. Herr Dr. Wegener ist Verfasser von wissenschaftlichen Artikeln zu Themen der Kapitalmarkttheorie und Statistik. Zudem war er als Referent im Rahmen des CIIA-Programms der DVFA und als Lehrbeauftragter an der Wiesbaden Business School tätig.
Dokumente
- Common Equity Factors in Corporate Bond Markets (Published)
- Extending Fama-French Factors to Corporate Bond Markets (Published)
- Forecasting in nonlinear univariate time series using penalized splines (Published)
- Functional variance estimation using penalized splines with principal component analysis (Published)
- Examining heterogeneity in implied equity risk premium using penalized splines (Published)
Research-Verantwortliche
Prof. Dr. Dominik Wolff
Lebenslauf
Dominik Wolff ist Head of Quant Research bei Deka Investment GmbH, Professor für Finance an der Frankfurt University of Applied Sciences und Habilitand an der Technischen Universität Darmstadt. Seine Forschungsschwerpunkte sind Machine Learning Methoden für Aktienmarktprognosen, für die Aktienauswahl, Natural Language Processing (NLP) im Finanzbereich sowie taktische und strategische Allokationsstrategien. Vor seinem Wechsel zur Deka arbeitete Herr Prof. Dr. Wolff als wissenschaftlicher Mitarbeiter am Lehrstuhl für Finanzierung und Banken an der Justus-Liebig-Universität Gießen und in der Energiewirtschaft im Energieportfoliomanagement und -handel. Er promovierte in Finance an der Justus-Liebig-Universität Gießen (summa cum laude) und studierte Betriebswirtschaftslehre mit dem Schwerpunkt Finanzen & Supply Chain Mangement an der Universität Mannheim. Er hält außerdem ein Zertifikat in Data Science der Harvard University und ist zertifizierter Data Scientist mit Spezialisierung auf Deep Learning der Fraunhofer-Gesellschaft. Seine wissenschaftlichen Arbeiten wurden in führenden wissenschaftlichen Journalen veröffentlicht, u.a. im Journal of Banking and Finance, European Journal of Finance, Journal of Forecasting, Journal of Asset Management, International Review of Financial Analysis und Journal of Financial Markets Institutions and Money. Herr Dr. Wolff präsentiert regelmäßig bei internationalen Fachkonferenzen und arbeitet als Gutachter für zahlreiche wissenschaftliche Zeitschriften. Für seine wissenschaftlichen Arbeiten wurde er mit dem Dissertationspreis der Justus-Liebig Universität Giessen und dem Forschungspreis des Bundesverbandes Alternativer Investments (BAI) ausgezeichnet.
https://orcid.org/0000-0002-3518-9291
Dokumente
- Machine Learning Approaches for Equity Market Predictions (Published)
- Do Commodities Add Value in Multi-Asset-Portfolios? An Out-of-Sample Analysis for Different Investment Strategies (Published)
- Multi-Asset Portfolio Optimization and Out-of-Sample Performance: An Evaluation of Black-Litterman, Mean Variance and Naïve Diversification Approaches (Published)
- Analyzing Hedging Strategies for Fixed Income Portfolios: A Bayesian Approach for Model Selection (Published)
- Struktur und Performance alternativer Asset-Allokationsstrategien (Published)
- Hedging European Government Bond Portfolios during the Recent Sovereign Debt Crisis (Published)
- Optimal Asset Allocation Strategies for International Equity Portfolios (Published)
- Return Prediction Models and Portfolio Optimization: Evidence for Industry Portfolios (Working Paper)
- Stock Picking with Machine Learning (Published)
- Factor-Investing and Asset Allocation Strategies: A Comparison of Factor Versus Sector Optimization (Published)
- Factor Investing und Asset-Allokationsstrategien (Published)
- Decision Support for Classifying Financial News (Working Paper)
- News Embeddings for Sector Timing - A textual similarity based approach to determining trending sectors in news coverage (Working Paper)
- Faktor oder Sektor? (Published)
- News Embeddings for Sector Timing - A textual similarity based approach to determining trending sectors in news coverage (Working Paper)
- Decision Support for Classifying Financial News (Working Paper)
- Der Algorithmus sorgt für stabilere Prognosen (Published)
- Investieren mit Künstlicher Intelligenz (Published)
- Natural Language Processing (NLP) wird zukünftig eine große Rolle spielen, (Published)
- Textbasierte Investitionssignale (Published)
- „KI: Neue Technologien erweitern das Spektrum im Portfoliomanagement“ (Published)
- Natural Language Processing (NLP) wird zukünftig eine große Rolle spielen, (Published)
- Der Algorithmus sorgt für stabilere Prognosen (Published)
- Textbasierte Investitionssignale (Published)
- „KI: Neue Technologien erweitern das Spektrum im Portfoliomanagement“ (Published)
Dr. Michael Stein
Lebenslauf
Dr. Michael Stein kam im April 2018 als Portfoliomanager im Team Quantitative Asset Allocation zur Deka Investment. Dr. Michael Stein war zunächst als Real Estate Research Analyst, Real Estate Fund of Funds Portfoliomanager und Projektmanager bei der Credit Suisse Asset Management Immobilien KAG tätig. Nach Abschluss seiner externen Promotion im Bereich statistischer Methoden für strategisches Management von Fund of Funds am Karlsruher Institut für Technologie (KIT), nahm er zum Wintersemester 2011/2012 einen Ruf auf die Juniorprofessur für Finanzmarktökonometrie an die Universität Duisburg-Essen an und vertrat 2016-2018 den Lehrstuhl für Statistik und Ökonometrie an der Albert-Ludwigs-Universität Freiburg. Herr Dr. Stein ist Autor zahlreicher Arbeiten welche in renommierten akademischen Zeitschriften wie dem Journal of Banking and Finance, Journal of Empirical Finance, Journal of Investment Management, Journal of International Financial Markets, Institutions & Money, Journal of Asset Management, Journal of Alternative Investments oder dem Journal of Fixed Income erschienen. Er repräsentiert regelmäßig auf internationalen Fachkonferenzen und gewann noch als Professor den ersten Forschungspreis des IQ-KAP im Jahre 2016 sowie den Best Paper Award „Markets and Institutions“ der Eastern Finance Association Conference 2017.
Dokumente
Der wissenschaftliche Beirat
Für das Private Institut für quantitative Kapitalmarktforschung wurde ein wissenschaftlicher Beirat eingerichtet, der die Aufgabe hat, die wissenschaftliche Arbeit des Institutes zu begleiten und dabei die Geschäftsführung bei Fragen der wissenschaftlichen Institutsentwicklung zu beraten. Die Tätigkeit der Mitglieder des wissenschaftlichen Beirates erfolgt ehrenamtlich.
Prof. Dr. Frank Bulthaupt
Lehrstuhl für Kapitalmärkte und Volkswirtschaftslehre an der Hochschule für Finanzwirtschaft und ManagementLebenslauf:
- Jahrgang 1958
- Studium der Volkswirtschaftslehre und der
- Mathematik an der Georg-August-Universität Göttingen
- 1988 Diplom in Mathematik
- 1988 – 1993 Wiss. Mitarbeiter am Institut für Volkswirtschaftslehre der Christian-Albrechts-Universität zu Kiel
- 1993 Promotion (Dr.sc.pol) in Volkswirtschaftslehre
- 1994 Wissenschaftliche Assistent am Institut für Volkswirtschaftslehre der Christian-Albrechts-Universität zu Kiel
- 2000 Abschluss der Habilitation (Dr.sc.pol.habil) und Erlangung der Venia Legendi für die gesamte Volkswirtschaftslehre, Ernennung zum Privatdozenten
- 2000 – 2002 Volkswirtschaftliche Abteilung der Dresdner Bank AG
- 2002 – 2005 Teamleiter für Kapitalmärkte im Economic Research der Allianz AG
- Seit April 2005 Inhaber der Professur für Kapitalmärkte und Volkswirtschaftslehre an der Hochschule der Sparkassen-Finanzgruppe
Forschungsschwerpunkte:
- Prognosemodelle für Zinsen und Aktienkurse
- Dynamische makroökonomische Modelle
Prof. Dr. Ulrich Klüh
Professor für Makroökonomie und Wirtschaftspolitik, Hochschule DarmstadtLebenslauf:
- Jahrgang 1974
- 1994 – 2000 Studium der Wirtschaftswissenschaften in Frankfurt am Main und Berkeley, CA
- Promotion an der Ludwig-Maximilians-Universität München
- 2005 – 2008 Ökonom beim Internationalen Währungsfonds in Washington, DC
- 2008 – 2010 Generalsekretär beim Sachverständigenrat zur Begutachtung der
- gesamtwirtschaftlichen Entwicklung
- 2010 – 2015 Leiter der Sparkassenakademie Hessen-Thüringen
- Seit Oktober 2015 Professor für Volkswirtschaftslehre mit den Schwerpunkten Makroökonomik und Wirtschaftspolitik an der Hochschule Darmstadt
Forschungsschwerpunkte:
- Finanzmarktstabilität
- Regulierungsdesign
- Zentralbankpolitik
- Ökonomische Dogmengeschichte
Prof. Dr. Ulrich Schollwöck
Lehrstuhl für Theoretische Nanophysik an der Ludwig-Maximilians-Universität MünchenLebenslauf:
- Jahrgang 1967
- 1986 – 1995 Studium der Physik in München, Oxford und Paris
- 1991 Master of Science am Balliol College, Oxford University
- 1993 – 1995 Forscher am Service de Physique Théorique der französischen Atomenergiebehörde
- 1995 Promotion an der Universität Paris XI (Paris-Sud, Orsay)
- 1999 Habilitation an der LMU München
- 1999 – 2003 Stationen in Wuppertal und Stuttgart (Max-Planck-Institut für Festkörperforschung)
- 2003 Professor für theoretische Physik an der LMU München
- 3/2004 – 3/2009 Professor an der RWTH Aachen
- Seit 2008 Vizepräsident des Deutschen Hochschulverbandes
- 2009 – 2010 Fellow am Wissenschaftskolleg zu Berlin
- Seit 4/2009 LMU München (Lehrstuhl für Theoretische Nanophysik)
Forschungsschwerpunkte:
- Kollektive Quantenphänomene, wie sie sich im Magnetismus oder der Supraleitung manifestieren
Ehrungen:
- 2000 Gerhard-Hess-Preis der Deutschen Forschungsgemeinschaft
- 2006 Fellow der American Physical Society wegen seiner Verdienste um die klassische und quantale Dichte- matrixrenormierungsgruppe für Physik im Nichtgleichgewicht
- 2007 Ordentliches Mitglied der Nordrhein-Westfälischen Akademie der Wissenschaft und Künste
Prof. Dr. Wolfgang Bessler
Deutsche Börse Seniorprofessor für empirische Kapitalmarktforschung, Universität HamburgLebenslauf:
- Seit 2020 Deutsche Börse Seniorprofessor für empirische Kapitalmarktforschung, Universität Hamburg
- Seit 1998 Professor für Finanzierung und Banken an der Justus-Liebig Universität Gießen
- 1996-1998 Professor für Internationales Management Universität Hamburg
- 1989-1996 Professor für Finanzierung und Banken an der Syracuse University und dem Rensselaer Polytechnic Institute, New York, USA
- 1987 Promotion Universität Hamburg
- 1981 Diplom in Betriebswirtschaftslehre und in Wirtschaftspädagogik Universität Hamburg
Forschungsschwerpunkte:
- Corporate Finance
- Asset Management
- Banken
- Empirische Kapitalmarktforschung
Prof. Dr. Alexander Hillert
House of Finance-Professur für Sustainable Asset Management, Goethe Universität FrankfurtLebenslauf:
- House of Finance-Professor für Sustainable Asset Management, Goethe Uni Frankfurt
- 2016 Assistant Professor, SAFE, Frankfurt
- 2009-2015 Promotion Universität Mannheim
- 2005-2009 Studium der Wirtschaftswissenschaften Uni Mannheim
Forschungsschwerpunkte:
- Asset Management
- Behavioral Finance
- Empirical Asset Pricing
- Textual Analysis
Prof. Dr. Dirk Schiereck
Lehrstuhl für Unternehmensfinanzierung, Technische Universität DarmstadtLebenslauf:
- seit 2008 Leiter des Fachgebiets Unternehmensfinanzierung an der Technischen Universität Darmstadt
- 2002-2008 Inhaber des Stiftungslehrstuhls Bank- und Finanzmanagement an der European Business School, Schloß Reichartshausen, Oestrich-Winkel
- 2000-2002 Inhaber des Lehrstuhls für Kapitalmärkte und Corporate Governance und Direktor am Institute for Mergers & Ac-quisitions an der Privaten Universität Witten/Herdecke
- 1995-2000 Hochschulassistent am Lehrstuhl für ABWL, Finanzwirt-schaft, insb. Bankbetriebslehre an der Universität Mannheim (Prof. Dr. Martin Weber)
- 2000 Habilitation an der Fakultät für Betriebswirtschaftslehre der Universität Mannheim
- 1995 Promotion an der Fakultät für Betriebswirtschaftslehre der Universität Mannheim
- 1985-1990 Studium der Volkswirtschaftslehre an der Christian-Albrechts-Universität zu Kiel
Forschungsschwerpunkte:
- Corporate Finance
- Empirical Finance